For many companies, short-term financing solutions are great tools for paying bills, managing, operating and developing their business. Taken care of by traditional banking establishments or specialized lending companies, credits and loans of short durations have specific terms of repayment. How to make the best use of short-term financing, especially when your company is part of a digital market?
Financing short-term needs: the classic solutions
Companies often need to finance their cash flow in order to cover their working capital needs (the accounting gap that may exist between the payment of invoices and the payment for suppliers). These financing arrangements are called cash flow credits and require proof of very good management of the customers' activity to be obtained. These credits consist of debts contracted with the credit institution. There are several of them: factoring, cash credit, overdraft, Dailly assignment, etc.
The overdraft facility authorizes the company to be in debt for a few days (15 days per month maximum). It is a solution that allows to finance urgent cash needs that can occur at specific periods, such as the payment of salaries or social contributions. The overdraft facility is not subject to a written contract - it is usually a verbal agreement between the bank and its customers. Although very flexible, the overdraft facility has a significant cost to the business due to its high interest rates.
Companies can also use the financing method of factoring, which consists of selling their unpaid invoices to a specialized structure or to a bank. This transfer of receivables is done in exchange for a cash advance to the customers corresponding to the amount of the invoices. The Dailly assignment, however, consists of an advance corresponding to the amount of the customer's receivables.
Contrary to factoring, the bank overdraft allows a company account to be in debt for several days, or even several weeks. It is established by a written contract between a bank and its customer, which determines the amount, the period of overdraft, as well as the monthly repayments. This form of financing is used when a professional structure needs cash immediately and knows that a corresponding cash inflow will be made within a definitive short time.
The campaign loan is set up for companies with seasonal activity. It allows the bank to cover the expenses and financing needs that correspond to the restart of the company's activity. Therefore this solution constitutes a risk, since the banks cannot know in advance if the season will be successful or not. In order to finance its short-term needs through campaign credit, the company must therefore demonstrate scrupulous management and very stable financial liabilities.
Revenue-based financing: a new short-term financing solution?
The revenue based financing method is based on the analysis by software specialized in the strategic metrics of the potential turnover of a structure. It is a system that allows not only digital start-ups but also a wide variety of traditional SMBs to obtain very advantageous loans in a short timeframe, and thus to finance their cash flow needs in the short term.
Silvr's teams evaluate their clients' requests for financial loans, and if the companies are eligible, make the funds available to them within 48 hours. While interest rates can be high, the method allows companies to obtain short-term cash flow financing to launch their business, to meet one-time needs or to meet cash flow requirements. Our credit solutions can also be granted from the creation of the structure, in order to support its development projects.
Moreover, Silvr's loans can be repaid in the very short term with no punishing fees. The businesses that receive a loan are able to set and manage their monthly repayments at their own discretion. In case of a revenue-based financing agreement, the company is only required to make payments in the months in which it has actually received a turnover.
Pour de nombreuses entreprises, les solutions de financement à court terme constituent des outils de paiement des factures, de gestion, d’exploitation et de développement de leurs activités. Pris en charge par les établissements bancaires classiques ou des structures spécialisées, les crédits et les prêts sur les courtes durées ont des modalités de remboursement spécifiques. Comment obtenir une aide pour son financement à court terme, notamment lorsqu’on agit sur le marché du numérique ?
Quelles sont les solutions classiques permettant de financer ses besoins à court terme ?
Les entreprises ont souvent besoin de faire financer leur trésorerie afin qu’elle couvre leurs besoins en fonds de roulement (le décalage comptable qui peut exister entre le paiement des factures et le règlement des fournisseurs). Ces dispositifs de financement sont appelés les crédits de trésorerie et requièrent de justifier d’une très bonne gestion de l’activité des clients pour être obtenus. Ces crédits consistent en des créances contractées auprès de son établissement de crédit. Il en existe plusieurs : l’affacturage, le crédit de trésorerie, le découvert, la cession Dailly, etc.
La facilité de caisse consiste à autoriser l’entreprise à être en débit pendant quelques jours (15 jours par mois au maximum). C’est une solution qui permet de financer des besoins urgents de trésorerie qui peuvent intervenir à des périodes spécifiques, comme le paiement des salaires ou le versement des cotisations sociales. La facilité de caisse ne fait pas l’objet d’un contrat écrit, il s’agit la plupart du temps d’un accord verbal entre la banque et ses clients. Bien que très flexible, la facilité de caisse a un coût important pour l’entreprise en raison du montant élevé de ses taux d’intérêt élevés.
Les entreprises peuvent aussi utiliser la méthode de financement de l’affacturage, qui consiste à revendre à une structure spécialisée ou à une banque ses factures non payées. Cette cession de créances se fait contre une avance de trésorerie aux clients correspondant au montant des factures. La cession Dailly, cependant, consiste en une avance qui correspond au montant des créances du client.
Contrairement à l’affacturage, le découvert bancaire permet d’avoir un compte d’entreprise débiteur pendant plusieurs jours, voire quelques semaines. Il est établi par contrat écrit entre une banque et son client et qui détermine son montant, la période de découvert, ainsi que les mensualités de remboursement. Cette forme de financement est utilisée lorsqu’une structure professionnelle a besoin d’une trésorerie disponible immédiatement et qu’elle sait qu’une rentrée d’argent correspondante sera effectuée dans un court délai. Dans ce cas de figure, l’entreprise est également soumise à des créances dont les agios sont calculés sur le montant total du prêt.
Le crédit de campagne est mis en place pour les entreprises qui ont une activité saisonnière. Il permet de faire couvrir par la banque les charges et les besoins de financement qui correspondent à la remise en route l’activité de l’entreprise. Donc cette solution constitue un risque puisque les banques ne peuvent pas savoir à l’avance si la saison sera fructueuse ou non. Pour financer ses besoins à court terme par le crédit de campagne, l’entreprise doit par conséquent démontrer d’une gestion scrupuleuse et d’un passif financier très stable.
Le Revenue-based Financing : une solution de financement à court terme ?
La méthode du Revenue-based Financing se fonde sur l’analyse par des logiciels spécialisés dans la métrique stratégique du chiffre d’affaires potentiel d’une structure. C’est un dispositif qui permet aux jeunes entreprises du numérique d’obtenir des prêts très avantageux dans un délai rapide, et donc de financer leurs besoins de trésorerie sur le court terme.
Les équipes de Silvr évaluent les demandes de prêts financiers de leurs clients, et si les entreprises sont éligibles, mettent à leur disposition le montant des fonds en 48 heures. Si les taux d’intérêt peuvent être élevés, la méthode permet d’obtenir des financements de trésorerie à court terme en vue de lancer son activité, de pallier des besoins ponctuels ou de répondre à des nécessités de trésorerie. Nos solutions de crédit peuvent aussi être octroyées dès la création de la structure, en vue de soutenir ses projets de développement.
Par ailleurs, le remboursement des prêts de Silvr peut s’effectuer sur le très court terme. Les structures qui bénéficient d’un prêt sont en mesure de gérer seules les montants mensuels de leurs remboursements. L’entreprise n’est d’ailleurs tenue d’effectuer des versements que les mois où elle a effectivement encaissé un chiffre d’affaires.
